This share exchange is made for ブックメーカー 合法 securities of a Japanese company. ブックメーカー 合法 share exchange is subject to disclosure requirements of Japan that are different from those of ブックメーカー 合法 United States. Financial statements included in ブックメーカー 合法 document, if any, have been prepared in accordance with foreign accounting standards that may not be comparable to ブックメーカー 合法 financial statements of United States companies. It may be difficult for you to enforce your rights and any claim you may have arising under U.S. federal securities laws, since ブックメーカー 合法 issuer is located in Japan, and some or all of its officers and directors are residents of Japan. You may not be able to sue a Japanese company or its officers or directors in a Japanese court for violations of ブックメーカー 合法 U.S. securities laws. Furthermore, it may be difficult to compel a Japanese company and its affiliates to subject themselves to a U.S. court’s judgment. You should be aware that ブックメーカー 合法 acquiror may purchase securities otherwise than under ブックメーカー 合法 share exchange, such as in ブックメーカー 合法 open market or privately negotiated purchases.

 

 

 

 

 

December 1, 2011

 

Sumitomo Mitsui Financial Group, Inc.

(Code: 8316)

Sumitomo Mitsui Banking Corporation

 

Notice Regarding ブックメーカー 合法 Results of ブックメーカー 合法 Tender Offer for Shares of Promise by Sumitomo Mitsui Banking Corporation and Change of Subsidiary

 

 

Sumitomo Mitsui Banking Corporation (President: Takeshi Kunibe; ブックメーカー 合法 “Tender Offeror”), a wholly-owned subsidiary of Sumitomo Mitsui Financial Group, Inc. (President: Koichi Miyata; “SMFG”), at ブックメーカー 合法 meeting of ブックメーカー 合法 Board of Directors held on September 30, 2011, decided to acquire ブックメーカー 合法 shares of common stock (including shares of common stock of ブックメーカー 合法 Target (as defined below) that may be issued or transferred as a result of exercising stock acquisition rights and stock acquisition rights attached to bonds with stock acquisition rights; ブックメーカー 合法 “Shares of ブックメーカー 合法 Target”), ブックメーカー 合法 first series of stock acquisition rights for ブックメーカー 合法 stock compensation-type stock options (ブックメーカー 合法 “First Series of Stock Acquisition Rights”), ブックメーカー 合法 second series of stock acquisition rights for ブックメーカー 合法 stock compensation-type stock options (ブックメーカー 合法 “Second Series of Stock Acquisition Rights”) and ブックメーカー 合法 third series of stock acquisition rights for ブックメーカー 合法 stock compensation-type stock options (ブックメーカー 合法 “Third Series of Stock Acquisition Rights”; and, together with ブックメーカー 合法 First Series of Stock Acquisition Rights and ブックメーカー 合法 Second Series of Stock Acquisition Rights, collectively referred to as ブックメーカー 合法 “Stock Acquisition Rights”), as well as ブックメーカー 合法 euro yen callable bonds with stock acquisition rights due 2015 (ブックメーカー 合法 “Bonds with Stock Acquisition Rights”), issued by Promise Co., Ltd. (President and Representative Director: Ken Kubo; Tokyo Stock Exchange First Section: 8574; ブックメーカー 合法 “Target”), by way of a tender offer (ブックメーカー 合法 “Tender Offer”). ブックメーカー 合法 Tender Offeror commenced ブックメーカー 合法 Tender Offer on October 18, 2011 and ブックメーカー 合法 Tender Offer ended on November 30, 2011. Accordingly, SMFG and ブックメーカー 合法 Tender Offeror hereby announce ブックメーカー 合法 results of ブックメーカー 合法 Tender Offer, as follows.

In addition, as announced in ブックメーカー 合法 “Notice Regarding Commencement of ブックメーカー 合法 Tender Offer for Shares of Promise by Sumitomo Mitsui Banking Corporation and Subscription by Sumitomo Mitsui Financial Group or Sumitomo Mitsui Banking Corporation for New Shares Issued by Promise by Way of Third-Party Allotment” released on September 30, 2011, ブックメーカー 合法 allotted party of ブックメーカー 合法 third-party allotment by Promise (ブックメーカー 合法 “Third-Party Allotment”) is determined to be SMFG following ブックメーカー 合法 results of ブックメーカー 合法 Tender Offer:

 

I.   Results of ブックメーカー 合法 Tender Offer

1.   Overview of ブックメーカー 合法 Tender Offer

(1)    Name and Location of Head Office of ブックメーカー 合法 Tender Offeror

         Sumitomo Mitsui Banking Corporation
1-2, Marunouchi 1-chome, Chiyoda-ku, Tokyo

 

(2)    Name of ブックメーカー 合法 Target

         Promise Co., Ltd.

 

(3)    Type of Share Certificates etc. to be Purchased

(i)     Common Shares

(ii)     Stock Acquisition Rights

a.    ブックメーカー 合法 first series of stock acquisition rights for ブックメーカー 合法 stock compensation-type stock options issued pursuant to ブックメーカー 合法 resolutions approved at ブックメーカー 合法 Board of Directors meeting of ブックメーカー 合法 Target held on July 30, 2009

b.   ブックメーカー 合法 second series of stock acquisition rights for ブックメーカー 合法 stock compensation-type stock options issued pursuant to ブックメーカー 合法 resolutions approved at ブックメーカー 合法 Board of Directors meeting of ブックメーカー 合法 Target held on July 28, 2010

c.    ブックメーカー 合法 third series of stock acquisition rights for ブックメーカー 合法 stock compensation-type stock options issued pursuant to ブックメーカー 合法 resolutions approved at ブックメーカー 合法 Board of Directors meeting of ブックメーカー 合法 Target held on July 15, 2011

(iii)    Bonds with Stock Acquisition Rights

         ブックメーカー 合法 euro yen callable bonds with stock acquisition rights due 2015 issued pursuant to ブックメーカー 合法 resolutions approved at ブックメーカー 合法 Board of Directors meeting of ブックメーカー 合法 Target held on July 8 and 9, 2008

 

(4)    Number of Share Certificates, etc. to be Purchased through ブックメーカー 合法 Tender Offer

Number of Shares Scheduled to be Purchased	Minimum Number of Shares Scheduled to be Purchased	Maximum Number of Shares Scheduled to be Purchased
113,891,049 shares	- shares	- shares

(Note 1)   There is no maximum or minimum amount set for ブックメーカー 合法 number of shares scheduled to be purchased through ブックメーカー 合法 Tender Offer; all tendered shares will be acquired.

(Note 2)   Fractional unit shares are also subject to ブックメーカー 合法 Tender Offer.   Note, if pursuant to ブックメーカー 合法 Companies Act, a shareholder exercises its right to request ブックメーカー 合法 purchase of fractional unit shares by ブックメーカー 合法 Target, ブックメーカー 合法 Target may purchase its own shares during ブックメーカー 合法 period in ブックメーカー 合法 Tender Offer (ブックメーカー 合法 “Tender Offer Period”) pursuant to ブックメーカー 合法 procedures set forth in ブックメーカー 合法 laws and regulations.  

(Note 3)   ブックメーカー 合法 shares held by ブックメーカー 合法 Target will not be purchased through ブックメーカー 合法 Tender Offer.  

(Note 4)   ブックメーカー 合法 number of shares scheduled to be purchased is 113,891,049 shares, which is obtained by way of ブックメーカー 合法 total number of issued shares (134,866,665 shares) as of June 30, 2011, as set forth in ブックメーカー 合法 51st Term - First Quarter Report filed by ブックメーカー 合法 Target on August 12, 2011, plus ブックメーカー 合法 maximum number of Shares of ブックメーカー 合法 Target which may be issued or transferred by ブックメーカー 合法 last day of ブックメーカー 合法 Tender Offer Period as a result of ブックメーカー 合法 exercising of ブックメーカー 合法 Stock Acquisition Rights and ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights (including Shares of ブックメーカー 合法 Target which were issued or transferred on or after June 30, 2011 and before ブックメーカー 合法 commencement date of ブックメーカー 合法 Tender Offer as a result of ブックメーカー 合法 exercising of ブックメーカー 合法 Stock Acquisition Rights and ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights) (i.e., 15,000,117 shares, which is ブックメーカー 合法 total number obtained by adding (i) 26,550 shares, which is ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target to be issued upon exercise of ブックメーカー 合法 First Series of Stock Acquisition Rights as of May 31, 2011, as set forth in ブックメーカー 合法 50th Term – Annual Securities Report filed by ブックメーカー 合法 Target on June 27, 2011, (ii) 33,000 shares, which is ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target to be issued upon exercise of ブックメーカー 合法 Second Series of Stock Acquisition Rights, as set forth in ブックメーカー 合法 same annual report, (iii) 46,950 shares, which is ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target to be issued upon exercise of ブックメーカー 合法 Third Series of Stock Acquisition Rights, as stated in ブックメーカー 合法 Announcement of Issue Price for Stock Options Granted as Compensation for Directors and Executive Officers announced by ブックメーカー 合法 Target on August 5, 2011 and (iv) 14,893,617 shares, which is ブックメーカー 合法 number obtained by (a) multiplying ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights as of May 31, 2011 (4,200 units), as set forth in ブックメーカー 合法 50th Term – Annual Securities Report, by JPY10,000,000, which is ブックメーカー 合法 par value of ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights, and then by (b) dividing ブックメーカー 合法 result of (a) by JPY2,820, which is ブックメーカー 合法 valid conversion price as of ブックメーカー 合法 commencement date of ブックメーカー 合法 Tender Offer; ブックメーカー 合法 “Number of Shares to be Issued by Exercise of Stock Acquisition Rights”) minus ブックメーカー 合法 number of shares held by ブックメーカー 合法 Target as of June 30, 2011, as set forth in ブックメーカー 合法 51st Term - First Quarter Report filed by ブックメーカー 合法 Target on August 12, 2011 (8,048,983 shares) and ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target held by ブックメーカー 合法 Tender Offeror as of ブックメーカー 合法 commencement date of ブックメーカー 合法 Tender Offer (27,926,750 shares). According to ブックメーカー 合法 Target, during ブックメーカー 合法 period from June 1, 2011 through June 30, 2011, none of ブックメーカー 合法 Stock Acquisition Rights or ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights were exercised, and no change was made in ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target to be issued upon exercise of ブックメーカー 合法 Stock Acquisition Rights nor ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights nor ブックメーカー 合法 number of voting rights corresponding thereto.

(Note 5)   There is ブックメーカー 合法 possibility that ブックメーカー 合法 Stock Acquisition Rights and ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights are exercised prior to ブックメーカー 合法 last day of ブックメーカー 合法 Tender Offer Period; ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target issued or transferred pursuant to such exercising of rights will also be subject to ブックメーカー 合法 Tender Offer.  

 

(5)    Period for ブックメーカー 合法 Tender Offer

(i)     Period for ブックメーカー 合法 Tender Offeras of Filing of Registration Statement

         From October 18, 2011 (Tuesday) to November 30, 2011 (Wednesday) (30 business days in Japan)

(ii)     Possible Extension of ブックメーカー 合法Tender Offer Period at ブックメーカー 合法 Target’s Request

         Not Applicable.

 

(6)    Price for ブックメーカー 合法 Tender Offer

         Shares of Common Stock                                   JPY 780 per share

         First Series of Stock Acquisition Rights               JPY 1 per stock acquisition right

         Second Series of Stock Acquisition Rights           JPY 1 per stock acquisition right

         Third Series of Stock Acquisition Rights              JPY 1 per stock acquisition right

         Bonds with Stock Acquisition Rights                   JPY 2,765,880 per bond with stock acquisition right (JPY 10,000,000 par value)

           

2.   Results of ブックメーカー 合法 Tender Offer

(1)    Success or failure of ブックメーカー 合法 Tender Offer

         Thereis no maximum or minimum amount set for ブックメーカー 合法 number of share certificates, etc. to be purchased through ブックメーカー 合法 Tender Offer.  Accordingly, ブックメーカー 合法 Tender Offeror will purchaseall tendered share certificates, etc.

(2)    Date of Public Notice of ブックメーカー 合法 Results of ブックメーカー 合法 Tender Offer and Name of Newspaper for Public Notice

         Based on Article 27-13, Paragraph 1 of ブックメーカー 合法 Financial Instruments and Exchange Act (Law No. 25 of 1948, including any subsequent amendments thereto; ブックメーカー 合法 “Act”), ブックメーカー 合法 results of ブックメーカー 合法 Tender Offer were announced to ブックメーカー 合法 press in accordance with ブックメーカー 合法 procedures prescribed in Article 9-4 of ブックメーカー 合法 Order for Enforcement of ブックメーカー 合法 Financial Instruments and Exchange Act (Cabinet Order No. 321 of 1965, including any subsequent amendments thereto) and Article 30-2 of ブックメーカー 合法 Cabinet Office Order Regarding Disclosure of Tender Offers for Shares by Non-Issuers (Ministry of Finance Order No. 38 of 1990, including any subsequent amendments thereto; ブックメーカー 合法 “Ordinance”) on December 1, 2011.

 

(3)    Number of Share Certificates, Etc. Purchased through ブックメーカー 合法 Tender Offer

Type of Share Certificates, Etc.	Number Tendered, Represented by Shares	Number Purchased, Represented by Shares
Share Certificates	91,020,096 shares	91,020,096 shares
Certificates of Stock Acquisition Rights	- shares	- shares
Certificates of Bonds with Stock Acquisition Rights	- shares	- shares
Trust Beneficiary Certificates for Share Certificates, Etc. (　　　　　　)	- shares	- shares
Depositary Receipts for Share Certificates, Etc. (　　　　　　)	- shares	- shares
Total	91,020,096 shares	91,020,096 shares
(Total Number of Share Certificates, Etc. (diluted))	-	(- shares)

(4)    Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. After ブックメーカー 合法 Tender Offer

Number of Voting Rights Represented by Share Certificates, Etc. Held by ブックメーカー 合法 Tender Offeror before ブックメーカー 合法 Tender Offer	558,535 units	(Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. before ブックメーカー 合法 Tender Offer 19.69%)
Number of Voting Rights Represented by Share Certificates, Etc. Held by Special Related Parties before ブックメーカー 合法 Tender Offer	0 units	(Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. before ブックメーカー 合法 Tender Offer 0%)
Number of Voting Rights Represented by Share Certificates, Etc. Held by ブックメーカー 合法 Tender Offeror after ブックメーカー 合法 Tender Offer	2,378,936 units	(Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. after ブックメーカー 合法 Tender Offer 83.87%)
Number of Voting Rights Represented by Share Certificates, Etc. Held by Specially Related Parties after ブックメーカー 合法 Tender Offer	0 units	(Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. after ブックメーカー 合法 Tender Offer 0%)
Total Number of Voting Rights of Shareholders,Etc. of ブックメーカー 合法 Target	2,535,965 units

(Note 1)   ブックメーカー 合法 “Number of Voting Rights Represented by Share Certificates, Etc. Held by Special Related Parties before ブックメーカー 合法 Tender Offer” is ブックメーカー 合法 total number of voting rights related to ブックメーカー 合法 number of shares held by special related parties (except for ブックメーカー 合法 Target and special related parties excluded from special related parties in relation to ブックメーカー 合法 calculation of ブックメーカー 合法 ownership percentage in each item of Article 27-2, Paragraph 1 of ブックメーカー 合法 Act in accordance with Article 3, Paragraph 2, Item 1 of ブックメーカー 合法 Ordinance).

(Note 2)   ブックメーカー 合法 ”Total Number of Voting Rights of Shareholders, Etc. of ブックメーカー 合法 Target” is ブックメーカー 合法 total number of voting rights of all shareholders as of September 30, 2011 as set forth in ブックメーカー 合法 51st Term – Second Quarter Report filed by ブックメーカー 合法 Target on November 14, 2011 (based on ブックメーカー 合法 number of shares of 1 unit as 50 shares). However, since ブックメーカー 合法 shares less than one unit, ブックメーカー 合法 Stock Acquisition Rights and ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights were also subject to ブックメーカー 合法 Tender Offer, in calculating ブックメーカー 合法 “Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. before ブックメーカー 合法 Tender Offer” and “Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. after ブックメーカー 合法 Tender Offer”, ブックメーカー 合法 total number of voting rights (2,836,355 units), corresponding to ブックメーカー 合法 number of shares (141,817,795 shares), which is obtained by adding (A) ブックメーカー 合法 number (126,817,678 shares) obtained by deducting ブックメーカー 合法 number of treasury shares held by ブックメーカー 合法 Target as of September 30, 2011 (8,048,987 shares) from ブックメーカー 合法 total number of issued shares (134,866,665 shares) as of September 30, 2011, as set forth in 51st Term – Second Quarter Report filed by ブックメーカー 合法 Target on November 14, 2011, to (B) ブックメーカー 合法 Number of Shares to be Issued by Exercise of Stock Acquisition Rights (i.e., 15,000,117 shares, which is ブックメーカー 合法 total number obtained by adding (i) 26,550 shares, which is ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target to be issued upon exercise of ブックメーカー 合法 First Series of Stock Acquisition Rights as of May 31, 2011, as set forth in ブックメーカー 合法 50th Term – Annual Securities Report filed by ブックメーカー 合法 Target on June 27, 2011, (ii) 33,000 shares, which is ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target to be issued upon exercise of ブックメーカー 合法 Second Series of Stock Acquisition Rights as set forth in ブックメーカー 合法 same annual report, (iii) 46,950 shares, which is ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target to be issued upon exercise of ブックメーカー 合法 Third Series of Stock Acquisition Rights, as set forth in ブックメーカー 合法 51st Term – Second Quarter Report filed by ブックメーカー 合法 Target on November 14, 2011 and (iv) 14,893,617 shares, which is ブックメーカー 合法 number obtained by (a) multiplying ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights as of May 31, 2011 (4,200 units), as set forth in ブックメーカー 合法 50th Term – Annual Securities Report, by JPY10,000,000, which is ブックメーカー 合法 par value of ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights, and then by (b) dividing ブックメーカー 合法 result of (a) by JPY2,820, which is ブックメーカー 合法 valid conversion price as of ブックメーカー 合法 date hereof), is used as ブックメーカー 合法 denominator. According to ブックメーカー 合法 Target, during ブックメーカー 合法 period from June 1, 2011 through September 30, 2011, none of ブックメーカー 合法 Stock Acquisition Rights or ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights was exercised, and no change was made in ブックメーカー 合法 number of ブックメーカー 合法 Shares of ブックメーカー 合法 Target to be issued upon exercise of ブックメーカー 合法 Stock Acquisition Rights nor ブックメーカー 合法 stock acquisition rights attached to ブックメーカー 合法 Bonds with Stock Acquisition Rights nor ブックメーカー 合法 number of voting rights corresponding thereto.

(Note 3)   ブックメーカー 合法 “Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. before ブックメーカー 合法 Tender Offer” and “Ownership Percentage of Share Certificates, Etc. after ブックメーカー 合法 Tender Offer,” are rounded to ブックメーカー 合法 second decimal place.  

 

(5)    Calculation in case of ブックメーカー 合法 Tender Offer on pro-rata basis

         NotApplicable.

 

(6)    Settlement Method

(i)     Name and Location of Head Office of ブックメーカー 合法 Financial Instruments Business Operator, Bank, etc. handling ブックメーカー 合法 Settlement

         SMBC Nikko Securities Inc.
3-1, Marunouchi 3-chome, Chiyoda-ku, Tokyo

 

(ii)     Settlement Commencement Date

         December 7, 2011 (Wednesday)

 

(iii)    Settlement Method

         A noticeregarding ブックメーカー 合法 purchase under ブックメーカー 合法 Tender Offer will be mailed to ブックメーカー 合法 address of ブックメーカー 合法 persons who accepted ブックメーカー 合法 offer for ブックメーカー 合法 purchase of shares, etc. or offered ブックメーカー 合法 sale of shares, etc. pertaining to ブックメーカー 合法 Tender Offer (ブックメーカー 合法 “Applicant Shareholders”) (or, in ブックメーカー 合法 case ofshareholders who reside in a foreign nation (including shareholders who are judicial persons; hereinafter referred to as “Foreign Shareholders”), ブックメーカー 合法 standing proxies of ブックメーカー 合法 Applicant Shareholders whoreside in Japan (ブックメーカー 合法 “Standing Proxies”)) without delay after ブックメーカー 合法 closing of ブックメーカー 合法 Tender Offer Period.

         Purchase will be settled in cash. ブックメーカー 合法 tender offer agent will remit proceeds pertaining to ブックメーカー 合法 sale of shares, etc. to ブックメーカー 合法 address designated by Applicant Shareholders (or, in ブックメーカー 合法 case of Foreign Shareholders, their Standing Proxies) without delay after settlement begins in accordance with instructions made by ブックメーカー 合法 Applicant Shareholders (or, in ブックメーカー 合法 case of Foreign Shareholders, their Standing Proxies).

 

3.   Location at which a Copy of ブックメーカー 合法 Tender Offer Report is made available to ブックメーカー 合法 Public

      Sumitomo Mitsui Banking Corporation
1-2, Marunouchi 1-chome, Chiyoda-ku, Tokyo

      Tokyo Stock Exchange, Inc.
2-1, Nihombashi Kabutocho, Chuo-ku, Tokyo

 

II. ChangeofSubsidiary

1.   Reason for Change

As a result of ブックメーカー 合法 Tender Offer, ブックメーカー 合法 Tender Offeror will hold 118,946,846 shares of ブックメーカー 合法 Target (percentage of ブックメーカー 合法 voting rights is 93.81%) and ブックメーカー 合法 Target will become a subsidiary of ブックメーカー 合法 Tender Offeror and SMFG, a wholly owning parent company of ブックメーカー 合法 Tender Offeror, on December 7, 2011, ブックメーカー 合法 settlement commencement date of ブックメーカー 合法 Tender Offer.

 

2.   Overviewofブックメーカー 合法New Subsidiary

(1)		Name:	Promise Co., Ltd.
(2)		Head Office:	2-4, Otemachi 1-chome, Chiyoda-ku, Tokyo
(3)		Name and Title of Representative:	Ken Kubo, President and Representative Director
(4)		Business:	Consumer finance business
(5)		Capital Amount:	JPY 80,737 million
(6)		Date of Incorporation:	March 20, 1962
(7)		Major Shareholders and Shareholding Ratios (as of September 30, 2011):	Sumitomo Mitsui Banking Corporation					20.71%
			Yumiko Jinnai					6.41%
			ブックメーカー 合法 Sumitomo Trust and Banking Co., Ltd.					2.97%
			UBS AG LONDON A/C IPB SEGREGATED CLIENT ACCOUNT (Standing proxy: Citibank Japan Ltd.)					2.91%
			Daiwa Securities Capital Markets Co. Ltd.					2.86%
			Japan Securities Finance Co., Ltd.					2.73%
			Japan Trustee Services Bank, Ltd. (Trust unit)					2.62%
			ブックメーカー 合法 Master Trust Bank of Japan, Ltd. (Trust unit)					1.93%
			SSBT OD05 OMNIBUS ACCOUNT-TREATY CLIENTS (Standing proxy: ブックメーカー 合法 Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, Tokyo Branch)					1.46%
			BNY GCM CLIENT ACCOUNT JPRD AC ISG (FE-AC) (Standing proxy: ブックメーカー 合法 Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ, Ltd., Settlement Business Division)					1.17%
(8)		Relationship between SMFG and ブックメーカー 合法 Target:	Capital Relationship		As of December 1, 2011, SMFG indirectly holds 27,926,750 shares of common stock of ブックメーカー 合法 Target (20.71% of ブックメーカー 合法 total number of issued shares).  As a result of ブックメーカー 合法 Tender Offer, SMFG will indirectly hold 118,946,846 shares of common stock of ブックメーカー 合法 Target (88.20% of ブックメーカー 合法 total number of issued shares) as of December 7, 2011.
			Personnel Relationship		Among ブックメーカー 合法 directors of ブックメーカー 合法 Target, Mr. Ken Kubo, Mr. Shozo Watanabe and Mr. Masahiko Iwanami were officers/employees of ブックメーカー 合法 Tender Offeror. As of December 1, 2011, 16 employees of ブックメーカー 合法 Tender Offeror, a wholly-owned subsidiary of SMFG, are seconded to ブックメーカー 合法 Target.
			Transaction Relationship		ブックメーカー 合法 Tender Offeror, a wholly-owned subsidiary of SMFG, provides loans to ブックメーカー 合法 Target. ブックメーカー 合法 Tender Offeror and SMFG have established business alliances with ブックメーカー 合法 Target in respect of ブックメーカー 合法 consumer finance business.
			Status as a Related Party		ブックメーカー 合法 Target is an equity-method affiliate of SMFG and, therefore, is a related party thereof. As a result of ブックメーカー 合法 Tender Offer, ブックメーカー 合法 Target will become a consolidated subsidiary company of SMFG as of December 7, 2011.
	(9)	Operating Results and Financial Position Over Past Three Fiscal Years (unit: in millions of yen. except for specified one)
	Fiscal Year			Year ended March 2009		Year ended March 2010	Year ended March 2011
	Consolidated Net Assets			283,189		299,606	173,590
	Consolidated Total Assets			1,753,632		1,563,843	1,079,164
	Consolidated Net Assets Per Share (yen)			1,909.65		2,045.02	1,249.13
	Consolidated Operating Income			387,950		338,982	238,427
	Consolidated Ordinary Profit			(67,720)		17,929	(48,811)
	Consolidated Net Income			(125,122)		14,566	(96,010)
	Consolidated Net Income Per Share (yen)			(986.64)		114.86	(757.09)
	Dividend Per Share: Common Stock (yen)			20.00		10.00	0.00

 

3.   Number of Shares to be Acquired, Acquisition Price and Share Ownership before and after ブックメーカー 合法 Acquisition

(1)	Number of Shares Held before ブックメーカー 合法 Change	27,926,750 shares (indirectly held) (Number of Voting Rights: 558,535 units) (Percentage of ブックメーカー 合法 Shares Held: 20.71％)
(2)	Number of Shares to be Acquired	91,020,096 shares (indirectly acquired) (Number of Voting Rights: 1,820,401 units) (Percentage to Number of Issued Shares: 67.49%) (Acquisition Price: JPY70,995 million)
(3)	Number of Shares Held after ブックメーカー 合法 Change	118,946,846 shares (indirectly held) (Number of Voting Rights: 2,378,936 units) (Percentage of ブックメーカー 合法 Shares Held: 88.20%)

(Note 1)   In calculating ブックメーカー 合法 “Percentage of ブックメーカー 合法 Shares Held” and “Percentage to Number of Issued Shares”, ブックメーカー 合法 total number of issued shares of ブックメーカー 合法 Target (134,866,665 shares) as of September 30, 2011, as set forth in 51st Term – Second Quarter Report filed by ブックメーカー 合法 Target on November 14, 2011, are used as ブックメーカー 合法 denominator.

(Note 2)   ブックメーカー 合法 “Percentage of ブックメーカー 合法 Shares Held” and ブックメーカー 合法 “Percentage to Number of Issued Shares” are rounded to ブックメーカー 合法 second decimal place.

(Note 3)   As ブックメーカー 合法 allotted party of ブックメーカー 合法 Third-Party Allotment was determined to be SMFG, as a result of ブックメーカー 合法 Third-Party Allotment, SMFG will acquire 225,988,700 shares of common stock of ブックメーカー 合法 Target (total amount of issue price: JPY 119,999,999,700) as of December 26, 2011, closing date.  ブックメーカー 合法 number of shares to be held after implement of ブックメーカー 合法 Third-Party Allotment will be 344,935,546 shares (225,988,700 shares held directly, and 118,946,846 shares held indirectly)

 

4.   Schedule (planned)

      December 7, 2011 (Wednesday) ブックメーカー 合法 settlement commencement date

 

III. Policies etc. after ブックメーカー 合法 Tender Offer and Future Prospects

     The total number of shares tendered in ブックメーカー 合法 Tender Offer is 91,020,096shares. Becauseブックメーカー 合法 ratio of ブックメーカー 合法 total number of shares tendered in ブックメーカー 合法 Tender Offer to ブックメーカー 合法 number obtained by subtracting ブックメーカー 合法 number of Shares of ブックメーカー 合法 Target held by ブックメーカー 合法 Tender Offeror as of ブックメーカー 合法 commencement date of ブックメーカー 合法 Tender Offer from ブックメーカー 合法 total number of issued Shares of ブックメーカー 合法 Target (excluding ブックメーカー 合法 number of treasury shares held by ブックメーカー 合法 Target) is 92.04%, i.e., becomes more than 50%, ブックメーカー 合法 share exchange under which SMFG will become a wholly-owning parent company of ブックメーカー 合法 Target and ブックメーカー 合法 Target will become a wholly-owned subsidiary of SMFG (ブックメーカー 合法 “Share Exchange”) shall be implemented, subject to receiving an opinion from ブックメーカー 合法 third-party committee of ブックメーカー 合法 Target to ブックメーカー 合法 effect that ブックメーカー 合法 implementation and method of ブックメーカー 合法 Share Exchange will not be detrimental to ブックメーカー 合法 interests of minority shareholders other than ブックメーカー 合法 Tender Offeror. 　ブックメーカー 合法 method of ブックメーカー 合法 Share Exchange and ブックメーカー 合法 specific procedures and timing for ブックメーカー 合法 implementation of ブックメーカー 合法 Share Exchange will be promptly announced as soon as theyare decided upon consultation with ブックメーカー 合法 Target.　　

 

- End of Document -

 

Precaution Statement　   *        This press release contains “forward-looking statements” (as defined in ブックメーカー 合法 U.S. Private Securities Litigation Reform Act of 1995), regarding ブックメーカー 合法 intent, belief or current expectations of SMFG and its management with respect to SMFG’s future financial condition and results of operations.  In many cases but not all, these statements contain words such as “anticipate”, “estimate”, “expect”, “intend”, “may”, “plan”, “probability”, “risk”, “project”, “should”, “seek”, “target” and similar expressions.  Such forward-looking statements are not guarantees of future performance and involve risks and uncertainties, and actual results may differ from those expressed in or implied by such forward-looking statements contained or deemed to be contained herein.  ブックメーカー 合法 risks and uncertainties which may affect future performance include ブックメーカー 合法 fragility of any economic recovery, both globally and in Japan; SMFG’s ability to successfully implement its business and capital strategy; ブックメーカー 合法 success of our business alliances including those in ブックメーカー 合法 consumer finance industry; exposure to new risks as we expand ブックメーカー 合法 scope of our business; significant credit-related costs; declines in ブックメーカー 合法 value of SMFG’s securities portfolio.  Given these and other risks and uncertainties, you should not place undue reliance on forward-looking statements, which speak only as of ブックメーカー 合法 date of this press release.  SMFG undertakes no obligation to update or revise any forward-looking statements.  Please refer to our most recent disclosure press releases such as our annual report or ブックメーカー 合法 registration statement on Form 20-F filed with ブックメーカー 合法 U.S. Securities and Exchange Commission, as well as our earnings press release for a more detailed description of ブックメーカー 合法 risks and uncertainties that may affect our financial conditions, our operating results, and investors’ decisions.